剛需族注意：申請(qǐng)房貸可能會(huì)越來越難
2018-01-30 00:00:00 騰訊財(cái)經(jīng)
銀行貸款就像從鍋里取水，有額度限制，前面用多了，后面會(huì)越來越少。我原本以為2018年開年之初貸款會(huì)方便些，但沒有想到傳來這樣一個(gè)消息：
2018年銀行內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移價(jià)格（FTP）普遍上漲，受訪銀行中，最高的一年期貸款FTP高達(dá)5.1%，較同期央行基準(zhǔn)利率上浮17%。有城商行甚至還在抱怨：現(xiàn)在沒有9%、10%（貸款利率），我們根本放不了（貸款）。比貸款成本升高更頭疼的是，銀行無錢可貸，據(jù)一名銀行分析師透露，目前銀行業(yè)新增貸款規(guī)模在1萬億元左右，僅為去年同期的一半。要在過去銀行的天量貸款一般發(fā)生在1月份，因?yàn)?1月份是額度最寬松的，比如2016年1月份新增貸款是2.5萬億，2017年1月份是2.3萬億，而本月初到目前為止，新增 貸款規(guī)模也才1萬億元左右，相比過去折腰了一半，據(jù)此觀察：2018年的房貸可能比預(yù)想的要難一些！
難在哪方面？一是貸款成本更高；二是貸款更麻煩。下面我向大家具體解釋一下：
首先要理解銀行內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移價(jià)格（FTP）這個(gè)專業(yè)名詞，它說的是銀行與各分行內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移的價(jià)格。
比如你去某銀行支行存款100塊，那么該行的存款部門會(huì)給你支付1.8%的利息，支行拿到這筆錢后他們會(huì)以2%（稱為FTP利息）的利息賣給總行的資金中心，對(duì)資金中心來說2%就是FTP利息支出成本。
同一時(shí)間，該支行A貸款部門放出一筆100元的貸款，貸款部門本身是沒錢的，需要總行的資金中心以2.5%的價(jià)格賣給他，那么對(duì)資金中心來說2.5%就是它的利率收入。
即資金中心的成本是2%，收入是2.5%，反過來說FTP利息就是支行們的成本，因?yàn)橘Y金中心主要是和支行做“生意”?，F(xiàn)在FTP價(jià)格提高了，最高的一年期貸款FTP比同期央行基準(zhǔn)利率4.9%提高了17%，也就是說支行的成本越來越高，對(duì)應(yīng)的就是給企業(yè)和居民的貸款增加了。
另一方面，今年1月份的貸款額度明顯比過去低，銀行貸款包括房貸，當(dāng)貸款總額度降低的時(shí)候首當(dāng)其沖的肯定是房貸，因?yàn)槟壳暗恼攮h(huán)境下，相對(duì)其他貸款，房貸往往被視為雞肋。
最新的數(shù)據(jù)顯示，居民部門的杠桿率（債務(wù)/GDP）已經(jīng)超過60%，而在2006年時(shí)還不到15%，居民的債務(wù)主要是房貸，如果按照這樣的速度，用不了多少年就可以超過發(fā)達(dá)國(guó)家75%左右的水平，以中國(guó)目前的發(fā)展階段，上升得太多很容易失控，比如08年國(guó)際金融危機(jī)就是房貸過高導(dǎo)致。過去一年官方也不斷警告房貸升得太多，嚴(yán)控下可以預(yù)計(jì)今年咱們老百姓貸款買房排隊(duì)長(zhǎng)達(dá)3－6個(gè)月的現(xiàn)象會(huì)不時(shí)存在。
為什么今年貸款那么難？
主要原因是官方要控制宏觀杠桿率，近期中國(guó)表態(tài)爭(zhēng)取三年左右時(shí)間有效控制宏觀經(jīng)濟(jì)杠桿率，它包含政府、居民、企業(yè)三方面的債務(wù)。貸款本身就是一種借錢手段，壓縮貸款有助于降低宏觀杠桿率，根據(jù)官方的數(shù)據(jù)，2017年金融內(nèi)部的杠桿率持續(xù)降低，有100多家銀行主動(dòng)縮表，銀行縮表就是縮減資產(chǎn)負(fù)債表，在銀行的資產(chǎn)負(fù)債表當(dāng)中貸款資產(chǎn)就超過一半，銀行縮表貸款肯定受到傷害。
其次是央行印鈔的放慢，2016年的印鈔增速是11.3%，2017年直接下降到8.2%，印鈔放慢導(dǎo)致銀行從央行獲得的基礎(chǔ)貨幣減少，余糧不足。
最后是控制房貸有助于抑制房?jī)r(jià)上漲，符合2016年10月以來房地產(chǎn)調(diào)控的總體大方向。
在這樣的情況下，我們?cè)撛趺崔k呢？
1、房貸利率上升今年是難以避免的了，房貸成本會(huì)增加，不過也不用太擔(dān)心，目前貸款基準(zhǔn)利率還在4.9%的歷史低位，房貸利率會(huì)以基準(zhǔn)利率為準(zhǔn)繩，如果基準(zhǔn)利率不上調(diào)會(huì)制約房貸利率上升的高度，2018年的基準(zhǔn)利率應(yīng)該只會(huì)上調(diào)一次，這就告訴我們2018年月供成本會(huì)增加，但壓力還不算太大。
2、比較麻煩的是房貸額度問題，由于銀行對(duì)房貸額度進(jìn)行總量控制，越到年末鍋里的水越少，所以買房的話年初買比年底買要好。